怎么做跨期套利 怎么做跨期套利计划

跨期套利是指利用不同期限合约的价差来进行套利操作的一种投资策略。在进行跨期套利时，风险控制的基本逻辑就是控制好仓位的管理。虽然套利风险相对投机来说较小，但是仍然需要谨慎操作以确保收益稳定。

一、跨市场套利

利用某个品种在不同市场之间的价差波动，当价差过大时买入低价合约，同时卖出高价合约，当价差过小时则相反操作。例如黄金在上海期货交易所和伦敦交易所之间的价差波动。

二、跨期套利的基本原理与交易方式

在期货交易中，通过同一品种不同到期日的合约进行套利交易。正套指近期买入远期卖出，反套则相反。通过掌握正反套原理，可以更好地进行跨期套利操作。

三、跨期套利的两种逻辑

针对近月主力合约与远月次主力合约的跨期套利，需要根据产业逻辑和预期逻辑进行操作。近月主力合约更偏向考虑实际情况，远月次主力合约则更侧重于预期逻辑。

四、制定跨期套利计划

跨期套利需要比较持仓成本与价差之间是否存在利润空间，跨品种套利则需要测算原料和成品之间的盈利空间。在测算安全边际后，制定详细的套利交易计划是至关重要的。

五、把握PTA跨期套利机会

根据PTA期货的基差情况，可以预测并把握未来的正套机会。基于供需面变化及历史数据分析，投资者可以制定相应的交易策略来进行跨期套利操作，以获取收益。

六、如何止***

在进行跨期套利时，投资者需要设定合理的止***边界。通过确定理论利差、交易成本、冲击成本等因素，可以帮助投资者制定有效的止***策略，以降低***失风险。